Atos restructure sa dette avec une émission record d'actions
Dans le cadre de son plan de sauvegarde accélérée, Atos a lancé une opération financière d'une ampleur exceptionnelle. Le groupe technologique prévoit d'émettre plus de 115 milliards d'actions nouvelles pour convertir environ 3 milliards d'euros de dette en capital. Cette initiative, indispensable pour alléger son bilan financier, redéfinit la structure de son actionnariat, au détriment des actionnaires existants.
Une opération structurée en trois augmentations de capital
Atos a organisé sa restructuration autour de trois augmentations de capital distinctes. La première, réservée aux créanciers ne participant pas aux nouveaux financements, prévoit l'émission de près de 27,17 milliards d'actions au prix unitaire de 0,0663 euro. Cette tranche devrait permettre de lever un montant brut d'environ 1,8 milliard d'euros, prime d'émission incluse.
La deuxième augmentation cible les créanciers impliqués dans les nouveaux financements privilégiés. Elle porte sur l'émission d'environ 84,86 milliards d'actions, au prix de 0,0132 euro par titre, pour un montant brut estimé à 1,12 milliard d'euros.
Enfin, la troisième tranche, également réservée aux créanciers participants, prévoit l'émission de 3,84 milliards d'actions supplémentaires au prix de 0,0037 euro. Cette dernière opération devrait rapporter environ 14,19 millions d'euros.
L'ensemble de ces émissions, d'un montant total estimé à 2,1 milliards d'euros selon ABCBourse, permettra à Atos de répondre à ses besoins de financement opérationnel tout en réduisant son endettement.
Une dilution massive des actionnaires
La restructuration financière d'Atos a des conséquences directes sur les actionnaires actuels. Avec la conversion de la dette en actions, les créanciers détiendront environ 90,8% du capital de l'entreprise. Cette redistribution entraîne une dilution significative des parts détenues par les actionnaires historiques.
Concrètement, un actionnaire possédant 1% du capital avant l'opération verra sa participation réduite à 0,35% après la finalisation des augmentations de capital. Ce bouleversement a déjà eu un impact sur le marché : le cours de l'action Atos, en baisse de 99% sur la dernière semaine, s'établit désormais à 0,002 euro.
Boursorama nous informe que selon le calendrier annoncé, le règlement-livraison des actions nouvelles est fixé au 18 décembre 2024. À cette même date, des bons de souscription d'actions (BSA) seront également attribués gratuitement à certains créanciers. Ces bons permettront de souscrire à des actions supplémentaires dans le futur, renforçant encore l'impact de cette restructuration sur la structure du capital.
Ce plan de sauvegarde accélérée, validé par le tribunal de commerce de Nanterre, constitue une étape cruciale pour Atos. L'entreprise espère que ces mesures permettront de stabiliser sa situation financière et de financer les priorités stratégiques définies dans son plan d'activité.