11,5 millions d'épargnants vont perdre leur LEP en 2025 si leurs revenus dépassent ce plafond

Défiscalisés et dotés de taux d'intérêt fixes, les livrets d'épargne réglementée ont de nombreux avantages. Certains épargnants risquent toutefois de perdre leur livret.

Les livrets d'épargne réglementée sont très prisés par les épargnants français. Ils offrent de nombreux avantages fiscaux ainsi qu'un taux d'intérêt fixe. Pourtant, l'attrait pour ces livrets semble s'amenuiser progressivement. Le ralentissement de l'inflation entraîne mécaniquement une baisse du taux de rémunération proposé notamment par le Livret A et le LDDS, après deux années où le gouvernement avait considérablement relevé ces taux en raison de la hausse des prix.

De son côté, le Livret d'épargne populaire (LEP) a quant à lui connu un franc succès, avec 11,5 millions de détenteurs français actuellement, contre seulement 7 millions en 2021. Cette popularité grandissante s'explique par la forte hausse de son taux d'intérêt, qui a dépassé les 6% en 2023, alors que l'inflation annuelle était estimée à 5% par l'Insee. Le principe du LEP est en effet d'offrir un rendement supérieur à l'inflation, ce qui en fait le seul livret d'épargne permettant à ses détenteurs de ne pas perdre d'argent malgré la hausse généralisée des prix.

Le taux d'intérêt du LEP, comme celui des autres livrets d'épargne réglementée, est revu tous les six mois, en février et en août, en fonction du niveau d'inflation en vigueur. Ainsi, avec le ralentissement de l'inflation en 2025, le taux du LEP aurait dû théoriquement suivre cette tendance et chuter à 2,2% au 1er août 2025. Cependant, le gouvernement et la Banque de France veillent toujours à maintenir l'attractivité du LEP. Le taux d'intérêt du LEP a donc été majoré de 0,5%. Il s'établit désormais à 2,7%.

Concrètement, un épargnant détenant 1 000 euros sur un LEP peut donc gagner 27 euros sur une année. Sachant que les intérêts générés par un livret d'épargne réglementée sont totalement exonérés d'impôt. Avec un encours moyen de 5 800 euros, soit la moyenne française pour ce type de livret, l'épargnant peut empocher 156,60 euros en un an. Enfin, un épargnant qui a atteint le plafond légal de son LEP, fixé à 10 000 euros, peut toucher 270 euros sur l'année.

Or, tout le monde ne peut pas posséder un LEP. Ce livret est réservé aux personnes modestes dont le revenu fiscal de référence (RFR) ne dépasse pas 22 823 euros. Selon les données de la Banque de France, 7 millions de Français sont éligibles au LEP, mais n'en ont toujours pas ouvert un.

Toutefois, d'autres épargnants possédant déjà un LEP risquent donc de perdre leur livret d'épargne. La raison est simple : leur RFR dépasse le plafond légal. Les détenteurs d'un LEP qui dépassent ce plafond au cours de l'année 2025 peuvent conserver leur livret à condition que leurs revenus de l'année suivante (2026) repassent en dessous du seuil prescrit.